Besoins de trésorerie en entreprise : comment faire face

En 2024, près de 55 % des entreprises françaises ont déclaré avoir subi au moins un épisode de tension de trésorerie¹, lié principalement à la hausse des coûts et aux retards de paiement. La gestion de trésorerie reste donc l’un des enjeux les plus importants des équipes financières, en particulier pour les entreprises dans lesquelles les montants engagés et la complexité opérationnelle amplifient le risque.

Manque de visibilité, délais de paiement allongés, investissements à financer, saisonnalité de l’activité… Vos besoins de trésorerie évoluent constamment et, mal anticipés, ils peuvent freiner votre croissance ou venir fragiliser votre équilibre financier.

Alors comment anticiper un besoin de trésorerie avant qu’il ne mette en péril vos marges ? Comment identifier les risques de tension et y répondre plus vite ? Faisons le point.

Qu’est-ce que le besoin de trésorerie  ? Définition et enjeux 

Le besoin de trésorerie correspond à l’écart entre les décaissements (salaires, loyers, paiements fournisseurs, etc.) et les encaissements réellement disponibles à une date donnée. Lorsque le besoin de trésorerie est positif, il faut alors trouver le moyen de le financer. S’il est nul ou négatif, cela signifie que vous disposez d’assez de fonds pour financer vos opérations.

Le besoin de trésorerie est donc stratégique. Il évolue en permanence en fonction : 

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  De vos cycles d’achats ;

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  de vos investissements ;

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  de la saisonnalité ;

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  etc.

Deux cas se présentent souvent en entreprise. Vous pouvez avoir des besoins ponctuels liés à des pics d’activité, des gros achats ou des retards clients exceptionnels. Dans ce cas, le pilotage du besoin de trésorerie se fera de manière assez fine, au jour le jour, à l’aide d’arbitrages de paiement ou de la mobilisation de lignes à court terme.

Vous pouvez également avoir des besoins structurels, à cause de cycle d’encaissements trop longs, d’un niveau de stock élevé ou de marges sous pression. Vous devez alors agir sur les causes en mettant en place un plan de financement adapté, en travaillant sur vos conditions fournisseurs ou en optimisant vos stocks, par exemple.

Pourquoi votre besoin de trésorerie évolue et comment l’anticiper ?

Vos besoins de trésorerie ne sont jamais figés. Ils dépendent, au contraire, d’une multitude de paramètres internes et externes qui évoluent en permanence comme : 

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  La structure des coûts ;

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  les délais de paiement ;

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  la saisonnalité de votre activité ;

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  les niveaux d’investissement ;

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  la conjoncture économique. 

Pour vos équipes, l’enjeu est double : réussir à identifier rapidement les causes des tensions de trésorerie et mettre en place des outils d’anticipation qui soient assez fiables pour vous permettre de limiter les imprévus.

Délais de paiement : une source majeure de tension

En 2024, les entreprises françaises ont connu en moyenne 13,6 jours de retard de paiement². Ce décalage représente un impact d’environ 17 jours de fonds immobilisés pour les PME. Quand les délais de règlement s’allongent, votre entreprise doit alors avancer ses propres charges (salaires, fournisseurs, impôts) sans avoir encore encaissé ses revenus. Ce déséquilibre oblige souvent à recourir à des financements à court terme, ce qui fragilise la trésorerie.

Alors comment mieux anticiper les conséquences des retards de paiement ? Vous pouvez, par exemple, mettre en place un suivi plus rapproché des créances clients, avec des alertes en cas de retard. Il est également possible de simuler l’impact d’un allongement des délais dans votre plan de trésorerie afin de prévoir vos besoins de financement à court terme.

Stocks et immobilisation de liquidité

Si vos stocks sont trop élevés ou mal gérés, vous immobilisez une part importante de votre trésorerie. À l’inverse, si les niveaux sont trop bas, vous risquez de freiner votre croissance et de manquer des ventes. Piloter votre trésorerie passe donc aussi par une gestion plus fine des stocks, en lien avec vos prévisions de ventes et votre stratégie d’approvisionnement. 

Pour mieux anticiper, suivez régulièrement vos indicateurs de rotation et testez différents scénarios de variation (comme une hausse saisonnière ou l’ouverture d’un nouveau marché) afin de mesurer leur impact sur votre trésorerie.

Investissements et projets de croissance

Lorsque vous investissez dans un nouvel équipement, que vous ouvrez un site ou que vous lancez une campagne marketing, les décaissements interviennent souvent bien avant que les bénéfices ne soient visibles. 

Ces situations, parfois qualifiées de “crises de croissance”, sont fréquentes : la trésorerie se retrouve sous pression alors même que votre activité progresse. Pour éviter de subir ces tensions, préparez plusieurs scénarios de financement et appuyez-vous sur un plan de trésorerie multi-scénarios. Vous pourrez ainsi mesurer l’impact de chaque option avant de prendre vos décisions.

Saisonnalité et cycles d’activité

Dans de nombreux secteurs, la trésorerie est directement influencée par des pics et les creux d’activité. Fin d’année pour le secteur de la distribution, été pour le tourisme, rentrée scolaire pour l’éducation, etc. Ces variations créent des besoins très fluctuants au fil des mois. 

Pour garder la maîtrise de votre trésorerie, appuyez-vous sur un plan de trésorerie glissant couvrant au moins 12 mois et actualisez régulièrement vos prévisions. Cela vous permettra d’anticiper les périodes de tension et de sécuriser vos marges pendant les creux d’activité.

C’est précisément à ce stade qu’Agicap devient utile. Avec la possibilité de simuler plusieurs scénarios (retards de paiement, hausse des charges, investissement imprévu), vous visualisez immédiatement l’impact d’un changement sur votre trésorerie et vous ajustez vos décisions avant que la situation ne se dégrade.

Calculer et piloter son besoin de trésorerie

Savoir calculer précisément son besoin de trésorerie est la première étape pour reprendre le contrôle et anticiper les tensions. Mais ce n’est pas suffisant : il faut également pouvoir le suivre dans le temps et comprendre ce qui l’influence pour mieux le maîtriser.

Comment calculer son besoin de trésorerie ?

Le calcul du besoin de trésorerie est assez simple.

Besoin de trésorerie = décaissements prévus - encaissements à date donnée

Pour une lecture plus opérationnelle, beaucoup de DAF utilisent un tableau prévisionnel listant les entrées et sorties prévues semaine par semaine. Cela permet de repérer à l’avance les moments où le solde de trésorerie va basculer dans le rouge pour préparer les financements nécessaires.

Pour faciliter vos propres prévisions et passer à l’action, nous mettons gratuitement à votre disposition un modèle de plan de trésorerie Excel, directement inspiré de la méthode présentée ci-dessus. Ce fichier vous permettra de saisir vos encaissements et décaissements, de suivre votre solde de trésorerie semaine après semaine, et de mieux anticiper vos besoins de financement : Téléchargez gratuitement le modèle de plan de trésorerie Excel Agicap

Excel : quelles limites pour planifier vos besoins de trésorerie ?

De nombreuses équipes optent pour Excel. C’est un outil accessible et assez souple. Mais rapidement, cette méthode devient contraignante. Le risque d’erreurs de saisie est grand, vous avez des difficultés à consolider plusieurs comptes et il vous est impossible de simuler facilement des scénarios.

Le suivi Excel peut encore fonctionner dans une structure assez simple. Mais dès que votre entreprise multiplie les entités, les comptes bancaires ou les devises, la précision des prévisions chute rapidement.

Source : Étude exclusive Agicap – Panorama ETI 2025, enquête auprès de 500+ DAF

Les chiffres sont parlants : au-delà de 50 entités, la fiabilité baisse de 17 points. Avec plus de 100 comptes bancaires, elle recule de 10 points. Et la gestion multi-devises entraîne encore une perte de 8 points. Les DAF passent alors un temps considérable à consolider manuellement les données et s'exposent à des erreurs qui fragilisent leur trésorerie.

Opter pour un logiciel spécialisé peut changer la donne. Avec Agicap, vos soldes bancaires sont automatiquement synchronisés. Vos positions sont donc consolidées en temps réel et vos prévisions sont ajustées en un clic. Vous pouvez également comparer des scénarios (retard de paiement client, nouvel investissement, etc.) pour mesurer l’impact de tout changement.

Si Excel convient aux structures simples avec peu de comptes, il atteint vite ses limites lorsque votre société se développe. S’équiper d’un logiciel spécialisé devient alors essentiel pour gagner en précision et en agilité

Stratégies pour réduire le besoin de trésorerie, étape par étape

Pour agir efficacement sur votre besoin de trésorerie, vous devez à la fois agir vite sur les points de tension immédiats et travailler plus en profondeur sur des facteurs plus structurels comme votre BFR ou vos stocks. C’est en combinant ces leviers que vous allez pouvoir sécuriser votre trésorerie et soutenir votre croissance sur le long terme.

Optimiser vos encaissements 

Améliorer votre vitesse d’encaissement reste l’un des leviers les plus efficaces si vous voulez réduire votre besoin de trésorerie. Plus vos factures sont émises rapidement et suivies de près, plus l’argent rentre vite sur vos comptes. Votre entreprise a tout à gagner en automatisant une partie de ce suivi pour éviter que des règlements passent entre les mailles du filet. 

Avec Agicap, vos entrées sont automatiquement synchronisées depuis vos comptes bancaires et sont catégorisées dans un plan de trésorerie consolidé. Vous disposez ainsi d’une vue d’ensemble de ce qui est encaissé et de ce qui reste en attente. 

Vous pouvez tester différents scénarios comme mesurer l’impact d’un allongement de 10 % des délais clients sur votre position future. Cette possibilité d’anticiper donne à vos équipes le temps d’agir, soit en ajustant le calendrier des décaissements, soit en sécurisant une ligne de financement à court terme.

Mieux équilibrer les décaissements

Les décaissements liés aux paiements des fournisseurs, aux loyers ou aux charges sociales représentent bien souvent les postes les plus lourds. Pour soulager votre trésorerie, l’idéal est de mieux les répartir dans le temps. Vous pouvez, par exemple, renégocier certains échéanciers ou planifier les décaissements en fonction de vos périodes de forte activité.

Optimiser votre gestion des stocks et des approvisionnements

Le stock est un poste majeur d’immobilisation financière. Un excédent de stock bloque vos liquidités, tandis qu’un stock insuffisant peut générer un manque à gagner. Pour vous aider à libérer du capital, il est possible d’agir en : 

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  Ajustant vos approvisionnements aux prévisions de vente ;

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  mettant en place des indicateurs de rotation ;

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  simulant l’impact d’un pic d’activité ou de l’ouverture d’un nouveau marché.

Consolider la trésorerie au niveau de votre groupe

Dans les entreprises possédant plusieurs entités, le manque de visibilité est souvent l’une des principales causes de tension. Disposer d’un tableau de bord unique vous permet de centraliser les positions de toutes vos filiales, ce qui vous donne une lecture immédiate des excédents et des manques.

Vous pouvez ainsi décider de réaffecter rapidement des liquidités disponibles là où elles sont nécessaires, mais aussi d’éviter le recours systématique à des financements externes et de raccourcir le temps consacré à la clôture.

L’exemple de Wyz Group : simplifier le pilotage dans un groupe

Wyz Group, une société spécialisée dans les plateformes digitales pour constructeurs automobiles, gère plusieurs entités au sein de son groupe. Avant d’opter pour Agicap, son suivi de trésorerie reposait sur une consultation manuelle et chronophage de chaque compte bancaire.

“Avant Agicap, nous devions aller sur chacun des comptes bancaires et détailler quel gros client avait payé ou non. C’était extrêmement compliqué à gérer au quotidien.” Joëlle Guirard (DAF de Wyz Group).

Cette organisation morcelée compliquait la détection de leurs besoins réels et pouvait les conduire à mobiliser des financements externes alors que des liquidités existaient déjà ailleurs dans le groupe. La mise en place d’Agicap a permis de consolider automatiquement l’ensemble des comptes bancaires et des entités, pour donner à la direction une lecture instantanée de la trésorerie du groupe. Wyz a ainsi gagné un temps considérable dans leur suivi quotidien, ce qui leur a permis de réduire leur recours systématique aux lignes court terme.

Comment financer un besoin ponctuel ou structurel de trésorerie ?

Même avec un pilotage attentif, certaines situations créent des besoins de trésorerie qu’il faut financer. Certains sont ponctuels, d’autres structurels. Plusieurs solutions existent pour y répondre.

Découvert bancaire

Le découvert bancaire reste la solution la plus accessible pour absorber une tension de trésorerie à court terme. Il permet de mobiliser immédiatement des liquidités, mais son plafond reste limité et son coût peut vite grimper si l’utilisation du découvert se prolonge.

Affacturage

L’ affacturage consiste à céder ses créances à un organisme financier en échange d’une avance immédiate. Cette option vous permet d’accélérer les encaissements et sécurise votre recouvrement. Les frais de l’affacturage peuvent cependant être significatifs.

Crédit-bail

Le crédit-bail vous permet de financer un investissement sans immobiliser de trésorerie au départ en étalant les paiements sous forme de loyers. Cela peut vous permettre de soutenir vos projets de croissance tout en préservant votre trésorerie disponible. Cependant, le coût global est supérieur à un achat comptant et votre entreprise reste engagée sur plusieurs années.

Prêt bancaire

Les prêts sont adaptés à vos besoins de trésorerie structurels. Il vous permet de financer des montants plus importants avec des taux plus favorables que les financements à court terme.

Escompte

L’ escompte vous permet d’obtenir de votre banque le paiement anticipé d’une créance avant son échéance. Cela vous apporte rapidement des liquidités, mais il entraîne des frais.

Pilotage digital de la trésorerie : un indispensable pour les entreprises

Hausse des coûts, complexité opérationnelle, délais de paiement variables : face à ces aléas, votre trésorerie ne peut plus uniquement être suivie sur des tableurs ou des portails bancaires. Ces outils sont vite limités, en particulier en termes d’actualisation et de précision.

Le digital change heureusement la donne. Les outils comme Agicap vous permettent d’automatiser la collecte des données pour les centraliser et les analyser bien plus facilement. L’ensemble des informations liées à votre trésorerie sont regroupées et vous permettent d’anticiper les tensions plutôt que de les subir.

Pilotez l’ensemble de votre trésorerie sur une seule plateforme : Agicap

Agicap regroupe en un seul outil toutes les informations nécessaires pour sécuriser votre trésorerie. L’analyse quotidienne des positions de trésorerie vous permet de surveiller les soldes de chaque compte bancaire et d’identifier rapidement un risque de liquidité ou, à l’inverse, un excédent disponible à placer.

Cette vision consolidée est renforcée par un plan de trésorerie dynamique. Il permet de projeter l’évolution de vos soldes passés, actuels et futurs et il intègre des prévisions ajustées.

Pour vous aider dans vos prises de décisions, Agicap propose également un graphique de trésorerie ainsi qu’un module de gestion à court terme qui facilite la planification des paiements et les transferts entre comptes. Pour mieux arbitrer entre vos excédents et vos besoins de liquidité, ces données peuvent être consolidées au niveau du groupe sur l’ensemble de vos entités et de vos banques.

Vous disposez en parallèle de prévisions multi-scénarios qui vous aident à tester des hypothèses et à comparer différentes versions de vos prévisions. Les tableaux de bord personnalisés viennent aussi en renfort. Ils vous permettent de suivre les indicateurs les plus pertinents pour votre entreprise et d’exporter facilement les données pour un reporting externe. Au final, c’est moins de temps passé à collecter et à consolider les données et plus de temps pour anticiper et prévoir.

OCEA : fiabiliser ses prévisions de trésorerie à l’échelle d’un groupe

L’expérience d’ OCEA, constructeur naval français réalisant plus de 75 M€ de chiffre d’affaires et regroupant 29 entités, met en évidence l’impact qu’a eu Agicap sur son suivi de trésorerie.

Avant Agicap, le suivi de trésorerie d’OCEA reposait essentiellement sur des fichiers Excel, avec des écarts significatifs entre leurs prévisions et la réalité.

“Agicap a permis de réduire la variance de nos projections d’encaissements et de disposer d’un prévisionnel fiable à 90 %.” Nihal Atasay, responsable comptabilité et consolidation chez OCEA.

En améliorant la précision de ses projections, OCEA a pu aussi optimiser la gestion de ses excédents de liquidités. Le groupe a ainsi augmenté de 30 % les revenus générés par ses placements de trésorerie. Une meilleure visibilité leur a donc permis de renforcer leur capacité à anticiper et à sécuriser leur trésorerie.

Ne laissez plus le pilotage de vos besoins de trésorerie au hasard. Avec Agicap, vous suivez vos soldes bancaires en temps réel et consolidez la trésorerie de toutes vos entités. Vous testez vos différents scénarios en amont pour anticiper vos besoins. Agicap vous aide à gagner du temps et à réduire les imprévus à leur strict minimum.

FAQ - Besoin de trésorerie

Qu'est-ce qu'un besoin de trésorerie ?

Le besoin de trésorerie correspond au montant dont votre société a besoin pour couvrir ses dépenses courantes (salaires, charges, fournisseurs, etc.) en attendant d’encaisser des recettes. Ce besoin varie en fonction de votre activité, des délais de paiement ou de la saisonnalité de votre activité. Il montre le décalage entre les sorties et les entrées de trésorerie.

Comment calculer le besoin de trésorerie ?

Le besoin de trésorerie se calcule en comparant les encaissements et les décaissements sur une période donnée (semaine, mois ou trimestre).

Calcul besoin de trésorerie = décaissements - encaissements

Si le résultat est positif, votre entreprise devra trouver des financements pour couvrir ses sorties d’argent. S’il est négatif, elle dispose alors d’un excédent de trésorerie. Ce calcul s’appuie sur le plan de trésorerie qui liste toutes les entrées et les sorties.

Quelles sont les solutions pour un besoin urgent de trésorerie ?

En cas de besoin urgent de trésorerie, plusieurs options sont possibles. Affacturage, prêt bancaire, crédit-bail, escompte, découvert, etc. Le choix dépend en partie de l’urgence du besoin et du coût de l’opération. Un bon suivi de votre trésorerie vous aide à identifier rapidement les besoins et à limiter le recours à des financements coûteux.

Qu'est-ce que le BFR (besoin en fonds de roulement) ?

Le besoin en fonds de roulement mesure la trésorerie immobilisée dans le cycle d’exploitation de l’entreprise. Il dépend de votre niveau de stocks, des délais de règlement de vos clients et des conditions de paiement de vos fournisseurs. Bien maîtrisé, il vous permet de réduire votre besoin de trésorerie.

Comment calculer le BFR ?

Le besoin en fonds de roulement (BFR) se calcule à partir de votre bilan.

Calcul besoin en fonds de roulement = stocks + créances clients - dettes fournisseurs

Votre BFR doit être négatif. Cela signifie que votre entreprise a généré assez de ressources pour couvrir ses besoins. Un BFR positif signifie que votre entreprise doit financer un cycle d’exploitation plus long. 

Sources : 

1 https://www.banque-france.fr/fr/publications-et-statistiques/publications/rapport-sur-la-stabilite-financiere-juin-2025

2 https://www.banque-france.fr/fr/actualites/rapport-de-lobservatoire-des-delais-de-paiement-2024