Indicateur financier clé pour une entreprise, le seuil de rentabilité permet de déterminer le montant de chiffre d'affaires minimum à atteindre pour couvrir l'ensemble de ses coûts et ne pas subir de pertes. Il représente le point d'équilibre entre les recettes et les dépenses de l'entreprise et permet de connaître le volume d'activité nécessaire pour atteindre la rentabilité.
Dans ce contexte, il est important de comprendre les éléments qui influencent le seuil de rentabilité et les différentes méthodes pour le calculer. Comment l’interpréter ? Quels sont les différents types de seuils de rentabilité ? Quelles différences entre le point mort et la marge ? Découvrez toutes les réponses à ces questions dans notre nouvel article.
Une définition du seuil de rentabilité
Le seuil de rentabilité, également appelé "point mort", "point d'équilibre" ou “breakeven point” en anglais, représente le niveau d'activité à partir duquel une entreprise commence à générer des profits. En d'autres termes, le seuil de rentabilité correspond au niveau de ventes nécessaires pour couvrir tous les coûts de l'entreprise, sans effectuer ni bénéfices ni pertes.
Au même titre que le free cash flow, le seuil de rentabilité fait partie des indicateurs essentiels pour évaluer la santé financière d'une entreprise, ainsi que sa capacité à être rentable sur le long terme.
Connaissez-vous tous les tenants et aboutissants de la gestion de trésorerie ? Besoin d’une remise à niveau en gestion de trésorerie ? Découvrez Cash Academy, une formation 100 % gratuite !
Pourquoi calculer le seuil de rentabilité ?
Le calcul du seuil de rentabilité est déterminant pour une société puisqu’il permet de déterminer la quantité de ventes nécessaires pour atteindre un point d'équilibre financier. Cela permet aux entreprises de comprendre les coûts fixes et variables liés à leur activité afin de mieux comprendre la rentabilité dans sa globalité.
Le calcul du seuil de rentabilité peut également aider une entreprise à planifier sa stratégie de croissance. En effet, en connaissant le seuil de rentabilité, les dirigeants ou directeurs financiers sont dans la capacité d’établir les actions à entreprendre pour l’atteindre, telles que la réduction des coûts de production, l’augmentation du prix unitaire ou l’accélération du cycle de vente.
Les différents types de seuils de rentabilité
Il existe plusieurs types de seuils de rentabilité, chacun ayant des implications différentes pour une entreprise. On distingue ainsi le seuil de rentabilité en volume, le seuil de rentabilité en valeur et le seuil de rentabilité en temps.
1. Le seuil de rentabilité en volume
Il s'agit du nombre d'unités vendues nécessaires pour couvrir tous les coûts de l'entreprise. Le seuil de rentabilité en volume est généralement utilisé par les entreprises qui vendent des produits matériels.
2. Le seuil de rentabilité en valeur
Il s'agit du montant de ventes nécessaires pour amortir l’ensemble des coûts de l'entreprise. Les sociétés proposant des services ou des produits à forte valeur ajoutée ont très souvent recours au seuil de rentabilité en valeur.
3. Le seuil de rentabilité en temps
Il s'agit du temps nécessaire pour que l'entreprise commence à générer des profits. Le seuil de rentabilité en temps est essentiellement pertinent pour les entreprises aux coûts fixes élevés, à l’image des sociétés dans l’industrie du bâtiment ou les startups.
A noter : il est conseillé de déterminer le seuil de rentabilité dans les plans financiers ainsi que dans les comptes de résultats.
Comment calculer le seuil de rentabilité (formule) d’une entreprise ?
Seuil de rentabilité en volume
Le calcul du seuil de rentabilité d'une entreprise dépend de plusieurs facteurs, tels que les coûts fixes, les coûts variables, les prix de vente et le volume de ventes. Vous pouvez cependant appliquer la formule suivante :
Seuil de rentabilité en volume = Coûts fixes / (Prix de vente unitaire - Coûts variables unitaires)
Seuil de rentabilité en valeur
Pour calculer le seuil de rentabilité en valeur, il suffit de multiplier le seuil de rentabilité en volume par le prix de vente unitaire.
Seuil de rentabilité en valeur = Seuil de rentabilité en volume x Prix de vente unitaire
Enfin, pour calculer le seuil de rentabilité en temps, il suffit de diviser les coûts fixes par le bénéfice net par unité de temps.
Analyse du seuil de rentabilité : comment interpréter le résultat du seuil de rentabilité ?
On exprime le seuil de rentabilité en termes de chiffre d'affaires :
- si le chiffre d'affaires est supérieur au seuil de rentabilité, l'entreprise réalisera un bénéfice ;
- si le chiffre d'affaires est inférieur au seuil de rentabilité, l'entreprise subira une perte.
A noter qu’une entreprise qui atteint son seuil de rentabilité est en mesure de couvrir ses coûts d'exploitation certes, mais cela ne signifie pas nécessairement qu'elle est rentable. Pour être rentable, une entreprise doit générer des bénéfices, c'est-à-dire que ses revenus doivent dépasser ses coûts d'exploitation.
Une fois que le seuil de rentabilité est déterminé, les entreprises peuvent mettre en place des stratégies pour l'améliorer et augmenter leur profitabilité. Cela peut se faire en réduisant les coûts, en augmentant les prix de vente, en augmentant le volume des ventes, en réduisant les charges fixes ou en améliorant la productivité.
Comment calculer le CR (coût de revient) ?
Le coût de revient (aussi appelé prix de revient) correspond à l’ensemble des charges directes et indirectes qu’une entreprise doit payer pour fabriquer un produit/service. Il sert à déterminer la marge brute et à fixer un prix de vente.
Sa formule de calcul est la suivante : (charges directes + charges indirectes) / quantités produites.
Quelle marge pour être rentable ?
La marge représente un autre indicateur important pour déterminer si une entreprise est rentable. On obtient la marge en calculant la différence entre le prix de vente d'un produit et le coût variable associé à ce produit. Le coût variable comprend les coûts directement liés à la production, à l’instar des matériaux, la main-d'œuvre, les frais de transport, etc.
Afin d’affirmer d’une entreprise qu’elle est rentable, celle-ci doit être en mesure de couvrir ses coûts fixes et générer un bénéfice suffisant pour couvrir les dépenses supplémentaires, tels que les impôts et les intérêts sur la dette. Par conséquent, la marge doit être suffisamment élevée pour couvrir ces coûts supplémentaires.
Comment calculer le point mort ?
Alors que la marge correspond à la différence entre le prix de vente unitaire et le coût variable unitaire, le point mort est calculé en divisant les coûts fixes totaux de l'entreprise par la marge unitaire.
Le calcul du point mort peut aider les entreprises à planifier leurs opérations et à prendre des décisions importantes, telles que la fixation des prix de vente, la décision d'ajouter une nouvelle ligne de produits ou la décision d'investir dans une nouvelle installation de production.
Un exemple de seuil de rentabilité
Prenons l’exemple d’une entreprise fabricant des produits électroniques. Ses coûts fixes comprennent le loyer de l'usine, les salaires des employés et les coûts d'approvisionnement en matériaux. Les coûts variables incluent quant à eux la main-d'œuvre, les matériaux et les coûts de transport.
Si l'entreprise vend ses produits pour 50€ prix unitaire et que ses coûts totaux s’élèvent à 40€ par produit, son seuil de rentabilité est atteint à partir de 800 unités. On peut donc affirmer que la société doit vendre 800 produits électroniques pour couvrir tous ses coûts, atteindre son seuil de rentabilité et commencer ainsi à réaliser des bénéfices.
En comprenant le seuil de rentabilité, les entreprises peuvent planifier leur stratégie financière pour augmenter leurs revenus et réduire leurs coûts afin de générer des bénéfices plus importants. Aidez-vous d’un logiciel de gestion de trésorerie comme Agicap pour calculer facilement votre seuil de rentabilité et optimiser ainsi vos flux financiers.
Pour maîtriser vos besoins de trésorerie et éviter tout frein majeur dans le développement de votre entreprise, il existe une solution performante : vous équiper d’un logiciel de gestion de trésorerie.
Testez-le gratuitement !
