Los secretos de los CFOs - La tesorería de alto rendimiento
Descubre métodos y criterios que aplican los Directores Financieros españoles: desde la gestión activa de la liquidez y el cash pooling hasta la construcción de un plan de tesorería consolidado o la implantación de una cultura cash transversal que comprometa a ventas, compras y operaciones.
En este ebook encontrarás:
9 palancas para optimizar la liquidez en entornos complejos
12 claves del plan de tesorería consolidado construir una previsión fiable en entornos multientidad.
Los 6 pilares de la cultura cash convertir la disciplina financiera en un activo organizativo.
Para quién va dirigido esta guía?
Director Financiero o CFO de empresa mediana española (25 M€ – 250 M€ de facturación)
Entornos con 2 o más entidades jurídicas (grupos, filiales, joint ventures, holdings)
Empresas con varias líneas de financiación bancaria, exposición a tipos y en ocasiones a divisa
Organizaciones con un equipo de finanzas estructurado pero que buscan elevar el nivel de la función
CFOs que quieren transformar la tesorería de una función reactiva a una función estratégica
En esta guía encontrarás
Gestión activa de la liquidez a corto plazo
Cash pooling real o virtual entre entidades. Cómo centraliza la posición del grupo y evitar que unas filiales acumulen excedentes de tesorería mientras otras tiran de líneas de crédito.
Gestión activa del excedente de liquidez. Implementar políticas de inversión por horizonte temporal (cuentas remuneradas, depósitos, letras, fondos monetarios).
Uso de líneas bancarias con criterio de coste total. Cómo obtener un mapa siempre actualizado de todas las líneas, jerarquía de uso por coste efectivo y renegociación anual.
Anticipación de la refinanciación. Mejores prácticas para crear un calendario único de vencimientos a 3 años y procesos iniciados con 12 a 18 meses de antelación.
Optimización estructural del circulante y cobertura de riesgos
Reducción del PMC. Caso de uso: En una empresa de 150 M€, recortar 5 días libera cerca de 2 M€ de caja.
Alargamiento del DPO con criterio regulatorio. La Ley 15/2010 fija 60 días y el nuevo reglamento europeo apunta a 30.
Optimización del inventario junto a operaciones. Caso de uso: De que manera obtener 10% menos de inventario sobre 20 M€ para librar 2 M€ de caja.
Cobertura del riesgo de tipo de interés. Política documentada: qué porcentaje de deuda variable se cubre, con qué instrumentos y a qué horizonte.
Gestión de la exposición a divisa. Identificación de exposiciones netas, cobertura natural como primer paso e instrumentos financieros a partir de un umbral definido.
12 claves del plan de tesorería consolidado construir una previsión fiable en entornos multientidad
Partir de la posición consolidada real del grupo, no de la suma de saldos individuales
Construir escenarios de estrés con variables macroeconómicas explícitas
Gestionar los flujos en divisa con coberturas integradas en el modelo
Mantener el plan actualizado con una cadencia disciplinada y responsabilidades claras
Conservar el histórico de desviaciones como fuente de mejora continua...y más
Acerca de Agicap
Fundada en 2016, Agicap se ha posicionado a la vanguardia de la innovación en gestión de tesorería, ofreciendo una solución de gestión de tesorería de última generación que integra conectividad bancaria y sistemas ERP, gestión de tesorería, planificación de liquidez, cuentas por cobrar y pagar, así como gestión de gastos.
Con más de 8,000 clientes en toda Europa, Agicap sigue empoderando a las empresas para alcanzar la excelencia operativa y fomentar una cultura de rendimiento financiero.
